Books by Maria Stefanova

Seit der Einfuhrung der unter Basel II bekannten bankaufsichtlichen Anforderungen ist der Druck auf Kreditinstitute, verfeinerte Risikomessmethoden zu entwickeln, deutlich angestiegen. Besonders bemerkbar macht sich das bei der Messung und Steuerung von Kreditrisiken. Wahrend sich viele der existierenden Ansatze mit der Modellierung von Ausfallwahrscheinlichkeiten und dem gemeinsamen Ausfallverhalten von Kreditnehmern beschaftigen, wird das Risiko, das im unsicheren Verlust begrundet ist, nur unzureichend berucksichtigt. Maria Stefanova untersucht den Einfluss stochastischer Verlustquoten im mehrperiodigen Modellkontext und identifiziert mogliche Fehleinschatzungen des Kreditrisikos, die durch die Verwendung einperiodiger Modelle entstehen.